博睿数据(688229):国产IT运维监测龙头,切入大厂云生态-公司点评

#核心观点：

   1、国产IT运维监测龙头，APMO市占率第一，2024H2市占率达19.8%。

   2、核心产品Bonree ONE为企业提供一体化智能可观测性解决方案，提升运维效率。

   3、切入大厂云生态，与华为和字节跳动等合作伙伴进展良好。

  

   #盈利预测与评级：

   预计2025-2027年公司营收分别为1.77/2.27/2.94亿元，同比分别+25.8%/28.2%/29.9%，EPS分别为-0.49/0.28/1.40元。首次覆盖，给予“买入”评级。

  

   #风险提示：

   行业发展不及预期，AI业务需求下滑，客户集中度较高。

  

   本报告摘要不保证其100%准确性，如有疑问，请阅读正文文件。