安琪酵母:深圳价值在线咨询顾问有限公司关于安琪酵母股份有限公司2024年限制性股票激励计划(草案)之独立财务顾问报告

深圳价值在线咨询顾问有限公司
关于
安琪酵母股份有限公司
2024 年限制性股票激励计划（草案）
之
独立财务顾问报告
二〇二四年六月

目 录

第一章 释义......1
第二章 声明......3
第三章 基本假设...... 4
第四章 本次激励计划的主要内容......5
一、激励工具及其股票来源......5
二、拟授予的限制性股票数量......5
三、激励对象的范围及分配情况......5
四、本次激励计划的有效期、授予日、限售期、解除限售安排和禁售期......7
五、限制性股票的授予价格及其确定方法...... 9
六、限制性股票的授予与解除限售条件......10
七、本次激励计划的其他内容......15
第五章 独立财务顾问意见......16
一、 对股权激励计划可行性的核查意见......16
二、 对本次激励计划授予价格定价方式的核查意见......20
三、 对公司实施股权激励计划的财务意见...... 20
四、 对公司绩效考核体系和考核办法的合理性的意见...... 21
五、 对本次激励计划是否有利于公司持续发展的核查意见...... 23
六、 对本次激励计划是否存在损害公司及全体股东利益的核查意见......23
七、 其他应当说明事项......24
第六章 备查文件及备查地点......25
一、备查文件目录......25
二、备查文件地点......25
第一章 释 义
在本报告中，如无特殊说明，下列简称具有如下含义：
释义项 释义内容
公司、本公司、上市公司、 指 安琪酵母股份有限公司
安琪酵母
安琪集团、控股公司、集 指 湖北安琪生物集团有限公司
团公司
限制性股票激励计划、本 指 安琪酵母股份有限公司 2024 年限制性股票激励计划
次激励计划、本计划
《激励计划（草案）》 指 《安琪酵母股份有限公司 2024 年限制性股票激励计划
（草案）》
本报告、本独立财务顾问 《深圳价值在线咨询顾问有限公司关于安琪酵母股份有
报告 指 限公司 2024 年限制性股票激励计划（草案）之独立财
务顾问报告》
独立财务顾问、价值在线 指 深圳价值在线咨询顾问有限公司
公司根据本计划规定的条件和价格，授予激励对象一定
限制性股票 指 数量的公司股票，该等股票设置一定期限的限售期，在
达到本计划规定的解除限售条件后，方可解除限售流通
激励对象 指 按照本计划规定，获得限制性股票的公司董事、高级管
理人员、核心技术人员及管理骨干
授予日 指 公司向激励对象授予限制性股票的日期，授予日必须为
交易日
授予价格 指 公司向激励对象授予限制性股票所确定的、激励对象获
得公司股份的价格
有效期 指 自限制性股票授予登记完成之日起至限制性股票解除限
售期届满之日或回购注销完毕之日止的期间
限售期 指 激励对象根据本计划获授的限制性股票被禁止转让、用
于担保、偿还债务的期间
解除限售期 指 本计划规定的解除限售条件成就后，激励对象持有的限
制性股票可以解除限售并上市流通的期间
解除限售条件 指 根据本计划，激励对象所获限制性股票解除限售所必须
满足的条件
股本总额 指 指本计划草案公告时公司已发行的股本总额
薪酬委员会 指 公司董事会下设的薪酬与考核委员会
中国证监会 指 中国证券监督管理委员会

宜昌市国资委 指 宜昌市人民政府国有资产监督管理委员会
证券交易所 指 上海证券交易所
登记结算公司、证券登记 指 中国证券登记结算有限责任公司上海分公司
结算机构
《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》
《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》
《管理办法》 指 《上市公司股权激励管理办法》（证监会令第 148 号）
《试行办法》 指 《国有控股上市公司（境内）实施股权激励试行办法》
（国资发分配〔2006〕175 号）
《规范通知》 指 《关于规范国有控股上市公司实施股权激励制度有关问
题的通知》(国资发分配〔2008〕171 号）
《工作指引》 指 《中央企业控股上市公司实施股权激励工作指引》（国
资考分〔2020〕178 号）
《公司章程》 指 《安琪酵母股份有限公司章程》
《考核管理办法》 指 《安琪酵母股份有限公司 2024 年限制性股票激励计划
实施考核管理办法》
元、万元 指 人民币元、人民币万元
注：1、本独立财务顾问报告中所引用的财务数据和财务指标，如无特殊说明指合并报表口径的财务数据和根据该类财务数据计算的财务指标。
2、本独立财务顾问报告中部分合计数与各明细数直接相加之和在尾数上如有差异，是由于四舍五入所造成。

第二章 声 明
价值在线接受委托，担任安琪酵母 2024 年限制性股票激励计划的独立财务顾问并出具本报告。本独立财务顾问报告是根据《公司法》《证券法》《管理办法》《试行办法》《工作指引》等法律法规和规范性文件的规定，在安琪酵母提供有关资料的基础上，发表独立财务顾问意见，以供安琪酵母全体股东及各方参考。
一、本独立财务顾问报告所依据的文件、材料由安琪酵母提供或为其公开披露的资料，安琪酵母已向本独立财务顾问保证：其所提供的有关本次激励计划的相关情况及其公开披露的相关信息真实、准确、完整，保证该等信息不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
二、本独立财务顾问仅就本次激励计划的可行性、相关定价依据和定价方法的合理性、是否有利于公司的持续发展、是否损害公司利益以及对股东利益的影响等发表意见，不构成对安琪酵母的任何投资建议，对投资者依据本报告所做出的任何投资决策而可能产生的风险，本独立财务顾问均不承担责任。
三、本独立财务顾问未委托和授权任何其他机构和个人提供未在本独立财务顾问报告中列载的信息和对本报告做任何解释或者说明。
四、本独立财务顾问提请公司全体股东认真阅读公司公开披露的《安琪酵母股份有限公司 2024 年限制性股票激励计划（草案）》等关于本次激励计划的相关信息。
五、本独立财务顾问本着勤勉、审慎、对公司全体股东尽责的态度，遵循客观、公正的原则，对本次激励计划涉及的事项进行了深入调查，并和公司相关人员进行了有效的沟通。在此基础上出具了本独立财务顾问报告，并对本报告的真实性、准确性和完整性承担责任。

第三章 基本假设
本独立财务顾问报告所表达的意见基于以下假设为前提：
一、国家现行的有关法律法规及政策无重大变化，公司所处行业的国家政策、市场环境无重大变化，公司所在地区的社会、经济环境无重大变化。
二、安琪酵母及有关各方提供和公开披露的资料和信息真实、准确、完整。
三、本次激励计划不存在其他障碍，涉及的所有协议能够得到有效的批准，并最终能够如期完成。
四、实施本次激励计划的有关各方能够遵循诚实守信原则，按照股权激励计划的方案及相关协议条款全面履行其所有义务。
五、无其他不可抗力和不可预测因素造成的重大不利影响。

第四章 本次激励计划的主要内容
《安琪酵母股份有限公司 2024 年限制性股票激励计划（草案）》由公司董事会下设的薪酬与考核委员会负责拟定，经公司第九届董事会第二十九次会议审议通过，尚需公司股东大会审议，主要内容如下：
一、激励工具及其股票来源
本次激励计划采用限制性股票作为激励工具，标的股票来源为公司从二级市场回购的本公司 A 股普通股股票。
二、拟授予的限制性股票数量
本计划拟授予的限制性股票数量为 1,189 万股，约占目前公司股本总额86,866.9779 万股的 1.37%。
本次激励计划中任何一名激励对象所获授限制性股票数量未超过本次激励计划提交股东大会审议之前公司股本总额的 1%。依据本次激励计划授予的限制性股票及公司其他有效的股权激励计划累计涉及的公司标的股票总量未超过公司股本总额的 10%。
在本次激励计划公告当日至激励对象完成限制性股票登记期间，若公司发生资本公积转增股本、派发股票红利、股份拆细或缩股、配股、派息等事宜，限制性股票的授予价格或授予数量将根据本计划予以相应的调整。
三、激励对象的范围及分配情况
（一）激励对象的范围
本次激励计划授予的激励对象为 1,006 人，约占公司当前员工总人数的9.03%。包括：
1、公司董事、高级管理人员；

2、公司核心技术人员、管理骨干。
本次激励计划激励对象不包括上市公司独立董事、监事、由上市公司控股公司以外的人员担任的外部董事、单独或合计持有公司 5%以上股份的股东或实际控制人及其配偶、父母、子女。
以上激励对象中，董事、高级管理人员必须经股东大会选举或公司董事会聘任。所有激励对象必须与公司或公司的子公司具有雇佣关系或者在公司或公司的子公司担任职务。
所有参与本次激励计划的激励对象不能同时参加其他任何上市公司股权激励计划，已经参与其他任何上市公司激励计划的，不得参与本计划。
（二）激励对象获授的限制性股票分配情况
获授限制性股 获授权益占授予 获授权益占本计
姓名 职务 票数量（万股） 总量比例 划草案公告日公