志特新材:国信证券股份有限公司关于江西志特新材料股份有限公司2024年度证券与衍生品投资的核查意见

国信证券股份有限公司
关于江西志特新材料股份有限公司
2024 年度证券与衍生品投资情况的核查意见
国信证券股份有限公司（以下简称“保荐人”）作为江西志特新材料股份有
限公司（以下简称“志特新材”、“公司”）首次公开发行股票并在创业板上市
及向不特定对象发行可转换公司债券的保荐人，根据《证券发行上市保荐业务管
理办法》《深圳证券交易所创业板股票上市规则（2024年修订）》及《深圳证券
交易所上市公司自律监管指引第 13号——保荐业务》等有关规定，认真、审慎地
核查了志特新材 2024 年度证券与衍生品投资的事项，核查的具体情况如下：
一、证券与衍生品投资审议批准情况
公司于 2024 年 4 月 20 日召开第三届董事会第二十一次会议，审议通过了《关
于子公司开展 2024 年度套期保值业务的议案》，同意子公司海南志特新材料有限
公司（以下简称“海南志特”）以自有资金开展总投入保证金不超过人民币 1,200
万元的套期保值业务，并授权公司相关人员在上述额度内执行和签署套期保值业
务相关合同协议。具体内容详见公司于 2024 年 4 月 23 日在巨潮资讯网
（www.cninfo.com.cn）披露的《关于子公司开展 2024年度套期保值业务的公告》
（公告编号：2024-024）。
二、2024 年度公司证券与衍生品投资情况
2024 年度，公司开展原材料套期保值业务的具体情况如下：
本期公允 计入权益的 期末投资金
衍生品投资 初始投资 期初金额 价值变动 累计公允价 报告期内 报告期内 期末金额 额占公司报
类型 金额 损益 值变动 购入金额 售出金额 告期末净资
产比例
螺纹钢 0 0 -175.14 0 187.73 187.73 0 0
合计 0 0 -175.14 0 187.73 187.73 0 0
为规避和防范原材料价格波动给公司带来的经营风险，公司按照相应比例，针
报告期实际损益情况的说明 对公司生产经营中预期购买的原材料开展套期保值业务，业务规模均在公司实
际业务规模内，具有明确的业务基础。报告期计入当期损益的金额为-175.14万
元。
公司以套期保值为目的开展衍生品投资业务，遵循合法、审慎、安全有效的原
套期保值效果的说明 则，不做投机性、套利性的交易操作，均以正常生产经营为基础，风险整体可
控。
三、期货套期保值业务的风险分析及控制措施
1、价格波动风险

期货行情变动较大时，可能产生价格波动风险，造成期货交易的损失。
控制措施：海南志特的期货套期保值业务将与生产经营相匹配，持仓时间与现货保值所需的计价期相匹配，遵循锁定原材料价格风险进行套期保值原则，且只针对与海南志特经营相关的钢材进行操作，不做投机性、套利性期货交易操作。
2、资金风险
期货套期保值交易采取保证金和逐日盯市制度，如投入金额过大，在期货价格波动巨大时，海南志特可能面临被强行平仓而需要及时补充保证金，可能造成资金流动性风险。
控制措施：海南志特定期根据实际生产及销售需求总量制定交易方案，合理调度自有资金用于套期保值业务，不使用募集资金直接或间接进行套期保值，同时加强资金管理的内部控制，不超过公司董事会批准的保证金额度。
3、操作风险
期货套期保值交易专业性较强，复杂性较高，可能会产生由于内控体制不完善或人为操作失误所造成的风险。
控制措施：公司制定了《期货套期保值业务管理制度》，并严格依照其规定加强内部控制，实施内部操作流程及审核流程，落实风险防范措施，建立严格的授权和岗位责任制度，加强相关人员的职业道德法律教育和业务培训，提高相关人员的综合素质。
4、技术风险
存在因系统崩溃、程序错误、通信失效等可能导致交易指令延迟、中断或数据错误，致使交易无法正常进行，错失最佳交易时间的风险。
控制措施：设立符合要求的计算机系统及相关设施，日常定期进行维护，并配备多条交易通道。提前准备好发生各种异常故障时所采取的处理措施，以便在故障发生时，可以及时处理。
5、政策风险
期货市场法律法规等政策如发生重大变化，可能引起市场波动或无法交易，从而带来相关风险。
控制措施：加强对国家及相关管理机构相关政策的学习和理解，及时合理地调整套期保值思路与方案，在业务操作过程中，严格遵守国家有关法律法规的规定，防范法律风险，定期对套期保值业务的规范性、内控机制的有效性、信息披露的真实性等方面进行监督检查。

四、保荐人核查意见
经核查，保荐人认为：公司 2024 年度证券与衍生品投资业务不存在违反《深圳证券交易所创业板股票上市规则（2024年修订）》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 13 号——保荐业务》等相关法律法规的情形，决策程序合法、合规，相关交易未超过审批额度，符合《公司章程》规定，保荐人对公司 2024 年度证券与衍生品投资情况无异议。
（以下无正文）

（本页无正文，为《国信证券股份有限公司关于江西志特新材料股份有限公司 2024 年度证券与衍生品投资情况的核查意见》之签章页）
保荐代表人：
蒋猛 周燕春
国信证券股份有限公司
年 月 日