华锦股份:关于对深圳证券交易所2023年年报问询函的回复公告

股票代码：000059 股票简称：华锦股份 公告编号：2024-028
北方华锦化学工业股份有限公司
关于对深圳证券交易所 2023 年年报问询函的回复公告
本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性 陈述或重大遗漏。
北方华锦化学工业股份有限公司（以下简称“公司”）收到深圳证券交易所《关于对北方华锦化学工业股份有限公司的年报问询函》（公司部年报问询函〔2024〕第 76号），公司已向深圳证券交易所作出了回复，现将有关内容公告如下：
问题 1.报告期内，你公司实现营业收入 461.42 亿元，同比下降 5.95%；实现归
母净利润 0.7 亿元，同比下降 86.72%，业绩下降的主要原因是受国际原油市场大幅波动、天然气成本上升、以及石化行业下游需求不足等影响。请量化分析前述因素对公司业绩的影响，并请结合同行业可比公司情况，说明业绩变动是否符合行业变动趋势。
公司回复：
1.量化分析各因素对公司业绩的影响
（1）利用原油市场价格波动的不确定性，优化原油采购节奏，减少经营风险
自 2022 年 11 月以来，国际原油价格连续下行走势，一度从 2022 年末的 98.57
美元/桶的价格高点下跌至 2023 年 6 月最低的 71.84 美元/桶，降幅达 27.1%；自 6 月
中旬起国际油价持续反弹，到 9 月攀升至年内最高的 96.55 美元/桶。在此情况下，公司紧盯国际原油市场变化，通过优化原油采购节奏，推进滞期专项管控等方式，压降原油采购价格，同时开拓新的原油供应和内贸原油物流通道，全力降低原油采购成本。2023 年公司原油加工价格同比下降 9.99%，减少了当年经营亏损。
（2）天然气成本显著增加，化肥业务利润大幅收窄
公司化肥业务主要原料天然气由中石油、中石化、中海油供应。受国内供需矛盾加大的影响，2023 年以来公司采购的天然气持续“量紧价高”状态，天然气价格同比均有上升，其中：锦天化天然气价格 2.10 元/立，比同期上涨 0.5 元/立；新疆化肥
天然气价格 1.83 元/立，比同期上涨 0.49 元/立。
（3）阶段性供需矛盾突出，产品价格严重下滑
2023 年，受国际经济形势严峻、贸易壁垒加深等地缘政治影响，我国投资主导乏
力、出口导向减缓、居民消费意愿减弱，工业企业产品和资金的周转、流通放缓，与石化行业密切相关的终端消费等需求均处于市场低谷水平。特别是受终端市场低迷影响，销售持续下行，环氧乙烷、聚烯烃管材、聚苯乙烯泡沫保温板材、建筑用柴油等石化产品终端需求不足，产品价格大幅下滑。公司 2023 年全年国内 0#柴油、3#喷气燃料、聚乙烯、聚丙烯、聚苯乙烯、ABS制品及副品、环氧乙烷价格同比分别下跌7.47%、17.63%，4.4%、6.09%、14.3%、15.64%、13.70%，成为公司业绩同比大幅下降的主要原因。
2.同行业可比公司情况
单位：亿元
证券代码 公司名称 归母净利润
2023 年 2022 年 同比增长率
002493.SZ 荣盛石化 11.58 33.41 -65.33%
600346.SH 恒力石化 69.05 23.18 197.83%
600688.SH 上海石化 -14.06 -28.72 51.05%
000059.SZ 华锦股份 0.70 5.29 -86.72%
同行业可比公司中荣盛石化同比增长率为-65.33%，业绩变动趋势与华锦股份一
致；上海石化虽然同比增长率为 51.05%，但 2023 年业绩为亏损 14.06 亿元，而同比
增长主要原因为 2022 年发生安全事故，相关装置停工检修。公司业绩变动符合行业变动趋势。
问题 2.营业收入构成中，你公司来自精细化工的收入为 29.81 亿元，毛利率为
0.97%，毛利率较上年同期下降 80.12%。请说明精细化工涉及的主要产品，报告期内毛利率降幅较大的原因及合理性。
公司回复：
公司精细化工业务主要生产ABS制品及副品、丁二烯、环氧乙烷及乙二醇类产品，2023 年收入分别占公司年度营业收入 1.85%、2.27%、1.54%、0.79%。

公司精细化工业务报告期内毛利率降幅较大的主要是ABS制品及副品与环氧乙烷产品毛利同比大幅下降，降幅分别达到 781.37%和 697.87%。
ABS 制品及副品毛利同比大幅下降的主要原因为 2023 年是 ABS 行业新装置集中
释放的一年，行业内有 245 万吨新装置投产，集中投产之后，ABS 厂家数量由 2022 年
的 14 家增加至 2023 年的 19 家，装置产能由 2022 年的 525.5 万吨增加至 2023 年
770.5 万吨，行业总产能大幅增加 47%。供应端的大幅增加导致市场价格同比大幅下降。
环氧乙烷毛利同比大幅下降的主要原因为下游需求下降，资金普遍较为紧张，新投资项目持续大幅下滑。在终端行业的影响之下，对环氧乙烷消费下滑明显，导致市场价格同比大幅下降。
问题 3.2021 年至 2023 年，你公司向关联方中国兵器工业集团有限公司（以下简
称“兵器集团”）的采购额占年度采购总额的比例分别为 83.13%、85.82%、83.73%，常年维持高位。请说明你公司向兵器集团采购的具体商品、结算方式、与前期预付款项规模是否匹配，你公司常年向兵器集团大规模采购的必要性、合理性，并请进一步结合同类交易价格说明定价公允性，是否损害上市公司利益。请年审会计师核查并发表明确意见。
（一）公司回复
1.公司向兵器集团采购的具体商品、结算方式、与前期预付款项规模是否匹配。
（1）公司向兵器集团采购的主要商品为原油。2021-2023 年公司向兵器集团原油
采购金额为255.10亿元、337.34亿元、308.00亿元，占与兵器集团交易总额的95.07%、96.30%、96.77%。
（2）原油结算方式为发货后的一段期间，例如：提单日后的 26 天支付货款。
（3）公司年末对关联方预付的款项主要为预付原油采购款。
公司近 3 年向兵器集团及下属子公司支付货款及采购情况如下表所示：

单位：人民币万元
年度 支付的货款金额 全年自兵器集团采购原油金额 付款金额/交易金额
2023 年 3,046,072.88 3,080,010.69 98.90%
2022 年 3,522,131.11 3,373,376.57 104.41%
2021 年 2,464,929.29 2,550,951.77 96.63%
合计 9,033,133.28 9,004,339.03 100.32%
公司近 3 年交易金额与预付款规模匹配，预付款产生原因为公司采购的原油来自
境外，采购协议约定付款时间为装船发货后一段时间。因海上运输不确定性因素较多，且受到港后排船滞期时间以及卸船时间影响，导致原油入库的周期要长于采购协议中约定的付款周期，因此从付款后到原油入罐前这段期间形成预付款。
2.公司常年向兵器集团大规模采购的必要性、合理性，并请进一步结合同类交易价格说明定价公允性，是否损害上市公司利益。
（1）必要性及合理性：我国炼厂的原油采购一般采用许可证制度，即由国家商务部每年发放原油贸易指标。公司于 2009 年收购兵器集团下属子公司北方华锦化学工业集团有限公司（以下简称“华锦集团）的“十一五”项目工程，并于 2010 年投产。国家发改委在审批该项目时将原油贸易指标批给华锦集团，华锦股份收购后，原油指标没有变动，因此相应原油进口配额仍为华锦集团所有，故公司原油须通过华锦集团采购。同为央企上市公司的上海石化 2021 年-2023 年向其控股股东及关联方采购金额占同类交易的比例为 74.21%、80.89%、82.09%，与本公司情况类似。
（2）定价原则及公允性：公司原油采购定价采用国际通行做法，即原油采购价格（到岸价）=公开市场计价基准+市场贴水+运费+开证费+保险。
根据原油采购地区选择不同地区的价格基准，例如中东原油：原油采购价格（到岸价）=公开市场基准价（BRENT、OMAN、DUBAI 等公开市场）+市场贴水+运费+开证费+保险。
（二）年审会计师核查程序及意见
1.针对上述说明，我们执行了如下审计程序：
（1）我们对华锦股份识别和披露关联方关系及其交易相关内部控制的设计和运行有效性进行了解、评估和测试；关键控制点包括关联方范围的确认、关联方交易审
批及披露、关联方交易合同审批，对关联方关系及交易内控相关的关键节点进行控制测试。
（2）分析关联方交易的商业实质，对重大的关联方交易对手，了解并查询其规模和经营范围，分析交易产品是否为生产必须且交易量是否与其规模相匹配，以确定其关联方交易是否具有商业实质；结合董事会已审议的日常关联交易额度，核查实际的关联采购额度是否超过已审议的日常关联交易额度。
（3）获取同类交易的市场价格，能够获取公开市场价格的，我们独立检索了公开市场价格信息，与账面交易价格或波动趋势进行了对比。
（4）选取样本对华锦集团上游原油供应商进行函证确认期末应付/预付账款余额以及交易金额。
（5）我们针对资产负债表日前后确认的关联方采购，核对发票、材料入库单、检验单日期是否与采购确认期间相符。
2.通过执行上述程序，我们认为：
公司向兵器集团采购的具体商品主要为原油；结算方式为发货后的一段时间支付货款；采购规模与前期预付款项规模相匹配。公司向兵器集团采购原油具备必要性、合理性且定价公允，不存在损害上市公司利益的情况。
问题 4.年报显示，你公司 2014 年通过定增募集资金 30 亿元，原用于内蒙古化
工增资建设 100 万吨合成氨、160 万吨尿素项目。2016 年你公司已终止前述项目，截至目前尚未投入新项目，你公司每年均使用 30 亿元募集资金用于暂时性补流。请说明募集资金未按计划投入使用的原因及合理性，募投项目前期决策是否审慎，以及截至目前尚未投入新项目的原因。
公司回复：
1.募集资金情况
2014 年经中国证监会《关于核准北方华锦化学工业股份有限公司非公开发行股票
的批复》（证监许可[2014]1071 号）的核准，北方华锦化学工业股份有限公司向特定
投资者非公开