华中数控:中审众环会计师事务所关于武汉华中数控股份有限公司2023年年报问询函的回复

关于武汉华中数控股份有限公司
2023 年年报问询函的回复
众环专字(2024)0100884 号
深圳证券交易所创业板公司管理部：
中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称“本所”或“我们”）作为武汉华中数控股份有限公司（以下简称“华中数控”）2023 年度财务报表的审计机构，于 2024 年3 月 21 日出具了众环审字(2024)0100326 号无保留意见审计报告。
近期，深圳证券交易所创业板公司管理部出具了《关于对武汉华中数控股份有限公司的年报问询函》（创业板年报问询函[2024]第 88 号，以下简称“问询函”），我们以对华中数控相关财务报表执行的审计工作为依据，对问询函中需要本所回复的相关问题履行了核查程序，现将核查情况说明如下：
问题 1：
年报显示，你公司报告期实现营业收入 211,467.26 万元，同比增长 27.13%，归属于上
市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（以下简称“扣非净利润”）为-7,901.60 万元，
连续 12 年为负值；经营活动产生的现金流量净额为 21,152.65 万元，同比增长 770.48%；
第四季度营业收入 81,883.59 万元，扣非净利润为 3,345.69 万元。2024 年一季度报告显示，
公司报告期实现营业收入 24,326.92 万元，同比下降 31.96%，扣非净利润为-8,097.11 万元，同比下降 39.93%。
请你公司：
（1）结合行业环境、主营业务开展、公司产品供求、同行业可比公司情况等因素，说明公司年度营业收入增长的原因；
（2）结合产品特点、经营淡旺季、近三年分季度财务数据、同行业可比公司等情况，说明公司业务是否存在季节性特征，在此基础上说明第四季度营业收入和扣非净利润增长幅度较大的原因及合理性，是否存在跨期确认收入及跨期结转费用和成本的情形；
（3）结合公司竞争力、成本与费用构成、同行业可比公司等情况，说明公司扣非净利润连续 12 年为负值的原因，持续经营能力是否存在不确定性，公司已采取和拟采取的相关改善措施（如有）；

（4）结合公司业务模式、信用政策与结算方式、售价及成本变动等因素，量化分析经营活动产生的现金流量净额由负转正且增长幅度远超营业收入波动幅度的原因及合理性；
（5）列示公司近两年前五大客户的基本情况，包括但不限于客户名称、成立时间、注册资本、销售内容、金额、期末应收账款余额、回款情况、是否为本年新增，与公司、实际控制人、控股股东、5%以上股东、董监高是否存在关联关系或可能造成利益倾斜的其他关系，如相关客户 2023 年销售金额同比发生较大变化的，说明原因及合理性；
（6）说明报告期是否存在客户、供应商重叠的情形，如有，列示交易对手名称、采购和销售的发生时间、具体内容、金额、对应的资金流向等，同时说明相关会计处理是否符合《企业会计准则》的有关规定；
（7）结合 2024 年第一季度行业环境、主营业务开展情况、公司产品供求、同行业可比公司情况等因素，说明 2024 年第一季度营业收入大幅下滑的原因及合理性，同时说明是否存在跨期确认收入及跨期结转费用和成本的情形。
请年审会计师核查并发表明确意见，同时详细说明针对公司营业收入实施的审计程序、获取的审计证据及审计结论。
公司回复：
（1）结合行业环境、主营业务开展、公司产品供求、同行业可比公司情况等因素，说明公司年度营业收入增长的原因；
一、行业环境、主营业务及产品情况
公司以自主可控的数控技术为核心，将核心技术应用领域不断延伸，形成了“一核三军”的发展战略，即“以数控系统技术为核心，以机床数控系统、工业机器人及智能产线、新能源汽车配套为三个主体”。
1、数控系统与机床
公司作为国产中高档数控系统的创新型企业，拥有数控装置、伺服驱动、伺服电机成套装备研发生产能力，具备强大的技术优势，主要为各类数控机床企业、汽车、3C、木工、磨床等重点行业用户提供数控系统配套和服务，包括为量大面广的数控车床、车削中心、数控铣床、立式加工中心、卧式加工中心、钻攻中心、各类专机、五轴机床等中、高档数控机床等机型提供华中 8 型、9 型高档数控系统，以及针对普及型数控车床和数控铣床等提供系列数控系统、系列伺服驱动、系列伺服电机等。截至目前，公司数控系统已在国内多家机床企业批量配套应用，与机床企业深度融合，助力机床行业转型升级，实现数控机床从数字化向智能化发展，引领智能数控发展新趋势。

作为数控机床的大脑，数控系统的发展与数控机床的市场息息相关。根据赛迪顾问数据显示，中国数控机床产业规模略有波动但整体呈现增长态势。随着制造业数字化智能化转型，推动数控机床下游行业应用不断升级发展，2022年中国数控机床产业规模达到3,825.1亿元，
同比增长 6.6%。预计 2022-2024 年复合增长率约为 7.50%，到 2024 年中国数控机床产业规
模将达到 4,420.30 亿元（数据来源：赛迪顾问）。
同时，党的二十大报告指出，坚持把发展经济的着力点放在实体经济上。受政策指引，工业母机行业企业受到更多重视，相关支持政策陆续出台。公司作为行业龙头，承接大量国家项目，公司通过持续的研发投入与积累实现了国产数控系统等产品在中高端领域的进口替代，为后续业绩增长以及盈利能力改善提供良好的基础。受此以上综合因素影响，公司数控系统及机床业务板块业务收入较 2022 年增加 26.22%。
2、工业机器人及智能产线业务
工业机器人及智能产线具体业务为各类制造企业提供多关节工业机器人整机、机器人核心零部件控制器等产品，以及智能产线、智能工厂整体解决方案等业务。
工业机器人方面，近年来在国内密集出台的政策和不断成熟的市场等多重因素驱动下，工业机器人增长迅猛，除了汽车、3C 电子两大需求最为旺盛的行业之外，化工、石油等应用市场逐步打开。据 IFR 统计数据可知，2017-2022 年中国工业机器人市场规模始终保持增长态势，截至 2022 年市场规模已达 87 亿美元。随着市场需求的持续释放以及工业机器人的进一步普及，预计到 2024 年，中国工业机器人市场规模将超过 110 亿美元（来源：IFR、中国电子学会）。
智能产线方面，进入 21 世纪后，伴随着智能制造的技术和成本条件日趋成熟、资源环境压力加大、劳动成本上升等因素的综合影响，智能制造市场近年来在全球出现了爆发式增长。在工业 4.0 大潮下，制造业成为提高生产力、带动经济增长的动力，并经历数字化、网络化升级，逐步向智能化方向发展，智能制造也成为各国制造业的主攻方向。据沙利文数据
统计，我国智能制造市场规模从 2017 年的 1.5 万亿元左右已提升至 2021 年约 3.2 万亿元，
年复合增长率约为 20%。据沙利文预测，2026 年我国智能制造市场规模将超过 6.4 万亿元（来源：弗若斯特沙利文、头豹研究院）。
公司是国内少数在工业机器人关键部件（控制系统、伺服驱动、电机、机械本体和工艺软件等）具有完全自主创新能力和自主知识产权的企业，是国产机器人的中坚力量；在智能产线领域，公司成功跻身戴姆勒、福特、金康汽车、长安汽车、东风汽车、小鹏汽车、零跑汽车、理想汽车等汽车厂商，宁德时代、比亚迪、孚能科技、国轩高科、力神电池、亿纬锂
能、远景能源等新能源汽车动力系统厂商的供应商体系。公司依托自身的研发优势和自主创新能力，凭借先进成熟的工艺技术、优质的产品品质积累了丰富的客户资源。稳定的客户资源不仅为公司带来了持续的营业收入，也提升了公司品牌市场知名度，为公司长期持续稳定发展奠定坚实基础。2023 年度公司工业机器人及智能产线业务板块实现收入 11.18 亿元，同比增长 35.53%。
二、同行业可比公司
数控系统及配套业务领域，公司境外主要竞争对手包括日本发那科、三菱电机、德国西门子，均为该行业国际知名龙头企业。公司数控系统及配套业务无较为可比的境内上市公司，仅存在部分数控机床上市公司与公司该业务板块关联度较高，公司机器人及智能产线业务存在部分可比的境内上市公司。
2023 年，同行业可比公司营业收入情况如下所示：
单位：亿元
公司 2023 年 2022 年 同比
海天精工 33.23 31.77 4.59%
秦川机床 37.61 41.01 -8.29%
日发精机 20.83 21.39 -2.61%
埃斯顿 46.52 38.81 19.87 %
机器人 39.67 35.76 10.93 %
华中数控 21.15 16.63 27.13%
上述同行业可比公司中，海天精工、秦川机床、日发精机均以数控机床为主要产品；埃斯顿、机器人主要产品为工业机器人及新能源智能装备领域生产设备等，公司 2023 年销售收入增幅高于可比公司，主要原因为公司以数控系统为核心，在数控系统领域具有技术和研发优势，面向中高端市场有较强的竞争力；在机器人及智能产线业务板块受益于国内外新能源动力电池行业的快速发展，依托自身的研发优势和稳定的客户资源给公司业务带来了增长。
报告期内，公司实现营业收入 211,467.26 万元，较 2022 年增长 27.13%；数控系统与机
床板块以智能化引领市场，以自动化适应市场，以高速高精满足市场，以示范应用拉动市场，拓耕存量市场，挖掘增量市场，推进数控系统技术开发与产品的配套应用，在高端数控系统、新能源汽车加工、激光加工领域实现了突破，数控系统与机床板块实现销售收入 8.92 亿元，较去年同期增加 26.22%；受益新能源动力电池行业的快速发展，工业机器人与智能产线板块实现收入 11.18 亿元，较去年同期增加 35.53%。

（2）结合产品特点、经营淡旺季、近三年分季度财务数据、同行业可比公司等情况， 说明公司业务是否存在季节性特征，在此基础上说明第四季度营业收入和扣非净利润增长 幅度较大的原因及合理性，是否存在跨期确认收入及跨期结转费用和成本的情形；
一、公司近三年整体营业收入及分季度营业收入情况
1、公司近三年整体营业收入情况
单位：万元
2023年度 2022年度 2021年度
项目
金额 占比 金额 占比 金额 占比
数控系统与 89,189.43 42.18% 70,660.48 42.48% 83,905.05 51.35%
机床
机器人与智 111,812.70 52.87%